Cuando comencé a estudiar sobre temas relacionados a las finanzas personales, me di cuenta que debía ser diferente a lo que me habían enseñado, a lo que observaba de mi familia y amigos, y comenzar desde cero en este mundo nuevo que iba descubriendo a medida que iba leyendo, estudiando e investigando.

Ser diferente es algo muy difícil, sobre todo en la administración de nuestro dinero. Estamos programado para recibir y gastar… o muchas veces gastar más de lo que recibimos, incurrir en préstamos o tarjetas de créditos, y seguir obtenidos bienes y servicios que deseo.

Ser diferente es un cambio de hábito, disciplina, constancia, perseverancia y mantener una mente abierta en querer aprender y transformar nuestros malos aprendizajes. Fui aprendiendo en el tiempo que debo ser diferente a lo que diariamente me rodea.

Ser diferente significa equivocarse, pararse y seguir intentando. No tener miedo al fracaso, cometer errores y equivocarme. Por ese motivo muchas veces seguimos practicando y repitiendo las mismas acciones que hemos aprendido en el tiempo, por no querer cambiar para no fracasar.

Es importante detenerse, mirar nuestras finanzas personas para tomar las riendas del problema y enfrentarlo. Adoptar medidas drásticas en las formas en que administramos nuestros dineros, específicamente en lo relacionado al consumo y gastos.

Para ser diferente, no podía estar preocupado si llegare a final del mes, si alcanzará para cubrir mis gastos o si debo solicitar dinero prestado. Obviamente eso no es vida. Por ese motivo, mi primer paso para ser una persona diferente fue ordenar mis finanzas, pagar mis deudas lo más rápido posible y comenzar ahorrar.

Comencé a mirar el dinero de una manera diferente. A buscar formas de retener la mayor cantidad de recursos que mensualmente recibía, y luego buscar alternativas para obtener rentabilidad de mis ahorros que con esfuerzo estaba reuniendo en forma mensual.

Para ser diferente, es importante aislarse del ruido externo y centrarse en el plan personal. Trabajar en forma constante para lograr los objetivos propuestos y plantearse objetivos y metas desafiantes en el futuro.

Este 2021 seguirá siendo un año de muchos desafíos, pero con un objetivo muy claro.

¡Debo ser diferente y seguir en mi plan personal!

 Rancagua, 18 de octubre de 2020.

Reporte mensual del estado actual de mi cartera de inversión. Durante el mes de septiembre se obtuvo una rentabilidad de -5,22% (TWR) y un -4,89% (MWR).

Meses con alta volatilidad en el mercado en general, específicamente por el aumento de casos por contagios de COVID-19 en Europa y EE. UU. Además, se acercan las elecciones presidenciales en EE. UU. entre Trump y Biden, y en nuestro país el plebiscito en donde se votará si queremos o no una nueva constitución, mantiene al mercado chileno como el más castigado del mundo por la gran incertidumbre del futuro.

Durante este mes, vendí toda la posición de Disney, en donde, se obtuvo una rentabilidad marginal de un 2%. Motivo de la venta, es que existe un escenario difícil en el mediano plazo para la compañía. Tuvo una excelente recuperación desde marzo 2020, pero no aprovechamos esta instancia para comprar y aumentar nuestra posición que permita mejorar el precio medio. 

Además, aprovechamos de seguir ampliando nuestras posiciones en oro a través de Royalties por Sandstorm Gold $SAND, y dos ETF $RING que concentra las principales mineras de extracción de oro y el ETF $GLD que es un fondo cotizado sobre el oro. Quedamos con un peso de 5% en Oro.

Abrimos una posición especulativa en Adriatic Metals $ADT.AX con un peso del 2%, no tengo muchos conocimientos del sector minero, pero he leído muchas tesis de inversión y puede ser una posición que podemos obtener una rentabilidad significativa en el mediano plazo.

Adriatic metals es una empresa exploradora y desarrolladora con yacimientos en Bosnia, y en los Balcanes es uno de los mejores lugares en Europa para la explotación de minerales, posee un deposito polimetálico, con varios metales. Entre los principales minerales encontramos por orden de concentración: Zinc, Plomo, Cobre, Oro y Plata. Por último, también tenemos una gran concentración de Barita, que es donde están hospedados los minerales.

Tabla de comportamiento de la cartera de inversión:

Cartera de inversión:

 Comportamiento del mes:

Movimientos del mes:

1.- Ventas

• 02-08-2020, vendimos una parte de la posición de BRK a un precio de USD $221 – obtenemos una rentabilidad de un 9%.
• 08-10-2020, vendimos toda la posición de DIS a un precio de USD $133 – rentabilidad de un 2%.  

2.- Compras

• 07-09-2020, abrimos una nueva posición comprando $ADT.AX precio $2,19 dólares canadiense.
• 21-09-2020, ampliamos posición en $VIG obteniendo un precio medio USD $116,6457
• 23-09-2020, ampliamos posición en $SAND obteniendo un precio medio USD $6,99
• 23-09-2020, ampliamos posición en $GLD obteniendo un precio medio USD $165,575
• 23-09-2020, ampliamos posición en $RING obteniendo un precio medio USD $25,6119

Liquidez:

• 14,46%

Ahorro del mes:

• 35% de ahorro en el mes de septiembre.

% ahorro mensual

Rentabilidades:

• Rentabilidad desde octubre 2018 a la fecha de 17,97% (MWR – rendimiento ponderado por capital).
• Rentabilidad desde octubre 2018 a la fecha de 4,04% (TWR -   rendimiento ponderado por tiempo).

Hola a tod@s, anteriormente ingresamos una publicación sobre mis podcasts favoritos relacionados a finanzas e inversión, pinchar aquí si aún no has tenido la oportunidad de leer.

En la entrada de hoy, hablaremos de los canales de YouTube, que se ha convertido en la mayor plataforma creativa a través del mercado digital. Es la mayor biblioteca audiovisual del mundo y una verdadera universidad del conocimiento.

Necesitas aprender sobre algo…. Vas a YouTube.

Compartiré algunos de mis canales de YouTube favoritos relacionado a la comunidad inversora de habla hispana. 

        1.    Arte de Invertir

Canal dirigido por Alejandro Estebaranz Gestor del fondo de inversión True Value, te enseña a invertir a través del método del Value Investing.

Alejandro tiene una vocación de enseñanza en su canal educativo. Actualmente cuenta con 268.000 subscriptores y que comparte de manera gratuitas sus conocimientos acerca de la bolsa.

Encontraras videos desde lo más básico como es; definiciones de conceptos, contabilidad básica, ratios de valoración, libros relacionados al tema de finanzas e inversión, entrega tips de como empezar a invertir, y muchos ejemplos de valoración de compañías en forma general o tesis de inversión completas como puede ser: Umanis, MTY Food, Air Lease, entre otras.

La calidad y contenidos de los videos ha ido creciendo en forma exponencial. Todas las semanas, Alejandro sube material a su canal de una manera didáctica y accesible a todo público.

        2.    Invertir desde cero

Canal dirigido por Fernando Sanchez, es economista y experto en mercados financieros, trabajo en el equipo de inversión de True Value Investments. Este canal lleva alrededor de unos 6 meses aproximadamente. Comparte excelente calidad de información y conocimiento, de una manera muy didáctica y accesible a todo público, específicamente abordado contenidos para aquellos que quieran iniciarse en el mundo de la inversión en bolsa.

Actualmente cuenta con 30.300 suscriptores aproximadamente. El contenido está centrado en el Value Investing, de acuerdo a los principios de Graham, Buffett y Lynch.

Encontraras en sus videos temas relacionados con conceptos básicos, guía de contabilidad para valoración de compañías, valoraciones, explicación de ratios financieros, traducciones de las conferencias de Buffett para explicar determinados contenidos.

        3.    Value School

Value School nace en Madrid en 2017 como un proyecto de divulgación de conocimiento sobre inversión dirigido al ahorrador común.

Nace de un impulso, de la necesidad de compartir valores sencillos, pero a la vez muy importantes, con inversores y personas interesadas en general en el proceso inversor.

Actualmente cuenta con 150.000 suscritores aproximadamente.

Es un lugar de encuentro entre inversores y analistas, en donde dialogan y comparten sus métodos de inversión que sirven de aprendizaje a la comunidad.

Encontraras en sus videos temas relacionados al ahorro, finanzas e inversión, entrevistas a gestores y analistas, análisis y revisión de tesis de inversión, revisión de libros por sus propios escritores, etc. Es un canal que tiene una gran cantidad de material gratuito para el alcance de todas las personas.

    4.    Mucho Invertir

Es un blog y canal de YouTube dirigido por Ignacio, que comparte una filosofía del value investing, en donde puedes ver videos relacionados a la actualidad económica, análisis de empresas, recomendaciones de bolsa, educación financiera.

Actualmente el canal cuenta con 2160 suscriptores aproximadamente.

Podemos encontrar varias tesis de inversión como puede ser Groupe Guillin, los Autoparts, Amadeus, entre otros. En donde explica que es la compañía, además de su valoración a través de una herramienta de análisis fundamental que Ignacio diseño, la herramienta determina valoración, calidad de la empresa, su deuda, crecimiento, análisis fundamental cualitativo viendo ventajas competitivas, negocio, riesgos, análisis de Porter y el Managment.

    5.    Albert Mendoza

Canal dirigido por Albert Mendoza, joven estudiante de economía, que también tiene su podcats con Martin Alonso llamado Buy the Dip.

Actualmente el canal cuenta con 997 suscriptores aproximadamente.

En su canal encontraras videos relacionas a ejercicios físicos y bolsa de valores, encontraras en este canal información relacionada a empresas mineras, en donde, comparte sus opiniones, apreciaciones y tesis del sector de uranio, cobre, oro, y algunos temas generales relacionado a la inversión.

Esperamos que esta información te permita de forma autodidacta aprender sobre el apasionante mundo de la bolsa e inversión. Canales con una gran cantidad de contenido de calidad y en forma gratuita para el alcance de todo público. 

Durante los últimos años el formato podcast ha tenido un crecimiento exponencial. Se ha denominada por muchos como la “nueva radio”. El podcast es un contenido en formato audio, en donde se efectúa una conversación sobre diversas temáticas, siendo uno de los puntos más interesantes del podcast es que depende mucho de quién esté hablando y el estilo del programa.

Una de las grandes ventajas de los podcasts, es que el audio es el único formato que te permite consumir contenido en completo 2do plano. Para mí, es uno de los puntos más importantes, poder escuchar un programa determinado donde quiera, cuando pueda, adaptado a mis tiempos y horarios. Me permite efectuar otra actividad que puedo ejecutar en modo automático, mientras escucho en un 2do plano mis podcasts. Actividades rutinarias como estar en la trotadora unos 45 minuto o una hora machando el cuerpo, caminando en la calle, manejando, comprando, cortando el césped, etc.

Compartiré algunos de mis podcasts favoritos relacionado a la comunidad inversora de habla hispana y que están disponible en versión podcasts de Apple:

            1.    Value Investing FM

            2.    Tu dinero nunca duerme

Podcast dirigido por Luis Fernando Quinteros, con la ayuda Manuel Llamas, Domingo Soriano (y su pizarra) y Luis Alberto Iglesias (Luigi), además de la invitación de diversos expertos.

Tu dinero nunca duerme es un programa semanal, que con la colaboración de Value School, buscan impartir cultura financiera a todo tipo de público, para que aprendan ahorrar e invertir. A través, de cada uno de los programas buscan explicar cómo ahorrar y hacer funcionar el dinero para que comience a trabajar para nosotros, y no nosotros trabajar para el dinero.

Todas las semanas se aborda un tema en particular, en donde, se invita un analista o experto sobre la materia a discutir en el programa.

El programa siempre comienza con la entrega de datos, en un resumen con su lección por parte de Manuel Llamas, es un golpe de información al tema que se revisa en cada capítulo, un resumen espectacular. Luego continua la pizarra de Domingo Soriano, que aporta nuevos datos y las preguntas generales del tema abordar del capítulo. Sus aportes hacen comprender lo difícil apto para toda audiencia.

Algunos de los temas abordados en los diversos capítulos son: Riesgo en la inversión, cómo analizar un índice, ¿es recomendable la inversión en empresas de dividendos crecientes?, entre otros.

            3.    Noctua News

Podcast semanal de noticias relacionados a tecnología y finanzas de la gestora Andrómeda Value Capital. En donde, se comentan las noticias más relevantes del sector tecnología, media, gamer y los mercados. Este programa es dirigido por Antonio de la Fuentes, Juan de Dios Gómez y Flavio Muñoz.

Se aborda un noticiero de 30 a 45 minutos aproximadamente, quedas informado de toda la información relevante de diversas empresas tecnológicas, las principales películas de streaming, juegos, eventos, etc.

Si eres un fanático de la tecnología, películas y juegos, además de compartir esta pasión con la inversión, este es tu canal.

            4.    Iceberg de Valor

Podcast dirigido por Carlos Aizpurua, unos de los pioneros del podcast relacionados a la inversión de habla hispana. Información de mucha calidad sobre la inversión. Diseño su programa de noticiero semanal, para comentar sobre diversos sectores y empresas, además de efectuar determinadas entrevistas a gestores o personas relacionadas al mundo de la inversión.

Un canal que te informaras de todo… su programa semanal es un verdadero noticiero de información relacionado a muchos sectores y empresas cotizadas.

            5.    Buy the Dip

Podcast dirigido por Martin Alonso (@martialonso99) y Albert Mendoza (@ Wotwazz) en donde irán compartiendo como avanza el desarrollo de sus carteras de inversiones personales y conjunta. Además, de efectuar diversas entrevistas a gestores, analistas y personas relacionadas al mundo de la inversión.

En sus programas comentan a nivel personal como evoluciona sus proyectos, noticias de sectores y empresas que tengan en su cartera de inversión.

Además, Albert Mendoza tiene su canal de YouTube en donde encontraras mucha información sobre "Minas" y en conjunto iniciaron un proyecto denominado "análisis de inversión".

Se dedican a la inversión a través de catalizadores, centrados en el sector minero y financiero.

            6.    Masdividendos

Este fue el primer libro que tuve la oportunidad de leer, relacionado a educación financieras y finanzas personales.  Fue muy importante en mi formación y cambio mi percepción al dinero, me ayudo a eliminar mis deudas, genero la inquietud y motivación de seguir aprendiendo y adquiriendo más información relacionado con el tema. Lo más importante, me incentivo a la búsqueda de activos que me permitan una libertad financiera… además, de como señala el título del blog, lograr obtener unas finanzas personales equilibrada.

Este comentario, lo hemos mencionado muchas veces en las diversas entradas del blog, pero creo muy importante a recordar a quien está leyendo este blog:

“Ganar dinero es una ciencia que no se enseña en las escuelas, en la escuela nos forman para ser un empleado, obtener un título y desarrollar una carrera. Por eso, la mayoría de los padres enseñan lo mismo a sus hijos.”

Antes de seguir, te recomiendo leer el libro “Padre Rico Padre Pobre” de Robert Kiyosaki... luego de este aviso, continuemos con las lecciones aprendidas del libro.

• La Educación Financiera es unos de los pilares importantes de la formación personal para la administración de nuestros ingresos, ademas decomprender la diferencia entre un activo y pasivo.

Entender la diferencia entre activo y pasivo, es el paso más relevante para obtener finanzas en equilibrio.

Podemos definir a los activos; cómo algo que coloca dinero en tus bolsillos y los pasivos; sacan ese dinero de tu bolsillo. Si te gustaría profundizar más en este tema, te recomiendo pinchar aquí.

Personas "ricas" están centradas en aumentar sus activos, mientras que las personas "pobres" compran pasivos y están centrados en aumentar sus ingresos. Ej.: una persona "pobre" compra el ultimo iPhone en cuotas, mientras que las personas "ricas" compran acciones de la compañía Apple. 

Nota: persona “pobre” no tiene una mentalidad y conocimientos de educación financieras. Trabajan para obtener dinero, para pagar deudas, nuevamente quedan sin dinero y tienen que seguir trabajando.

El principal problema de las personas, es querer enriquecerse y cubrir todos sus deseos rápidamente sin aprender sobre el uso y administración del dinero. Por ese motivo, personas que reciben altos ingresos, al final de su vida no tienen nada.

• Debemos hacer que el dinero trabaje para uno, y no trabajar por dinero.

Las personas "ricas" no trabajan por el dinero, el dinero trabaja por ellos. Se dedican a buscar estrategias, que permitan que su dinero trabaje y genere mayor riqueza, incluso cuando están durmiendo el dinero sigue rentabilizando y aumentando su patrimonio.

Las personas "pobres" son guiadas por sus deseos, y cuando reciben mayores ingresos, comienzan a gastarlos en autos más lujosos o casas más grandes, etc.

• Tener una mentalidad rica que permita hacer dinero

Las dudas y el miedo, suprimen a las personas inteligentes y educadas, en donde, no puede aprovechar diversas oportunidades debida al miedo y la duda. Mientras que las personas más audaces, se arriesgan y deciden emprender ideas e iniciativa que permitan obtener una mayor cantidad de dinero.

No debemos concentrarnos en nuestros ingresos, debemos ¡concentrarnos en nuestros activos!, activos que rentabilizan en el tiempo y permiten aumentar nuestro patrimonio.

• Siempre debemos buscar aprender y no tener miedos a equivocarnos.

En el mundo existen muchas personas exitosas y con vastos conocimientos, que todos los días buscan aprender más para aumentar sus ingresos, pero que a final de mes luchan por cubrir sus gasto y deudas.

Debemos adquirir conocimientos, experiencias y competencias que nos permitan generar riquezas. 

Es importante atreverse y no buscar evitar el fracaso, aprender del fracaso de la vida, y obtener experiencia y conocimientos para el futuro. De los errores y fracasos, generamos mayor aprendizaje, mejoraremos y de esa forma obtendremos el éxito. 

Porque, cuando se conquista el miedo, cualquier logro esta a nuestro alcance. Lo peor del miedo es que te derrota antes de luchar, y sin ni siquiera haberlo intentado.

Una de las maneras de lograr vencer la inflación es por medio de la inversión a través de renta variable, en donde te conviertes en accionista de una compañía que cotizan en la bolsa de valores, siendo uno de los actores principales en los mercados financieros.

Un claro ejemplo de la renta variable son las acciones, en donde el dueño de estos títulos obtiene rentabilidad por la plusvalía en la re-valorización o el pago de dividendos. Al comprar acciones, el accionista se convierte en copropietario de la empresa.

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Una gran parte de las compañías que cotizan en los principales índices tienen un alto nivel de liquidez, lo que permite comprar y vender en cualquier momento. 

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Cada vez que hablamos de inversiones, la renta variable es una de las opciones en las que una persona puede invertir sus ahorro y patrimonio, y en forma inmediata aparece la palabra "acción" y las siguientes inquietudes:

• ¿Qué son las acciones?

• ¿Qué derecho entregan a quienes la poseen?

• ¿Por qué una empresa emite acciones?

• ¿Por qué alguien invierte en acciones?

¿Qué son las acciones?

• Son instrumentos de rentas variables emitidos por sociedades anónimas.
• Representan un título de propiedad sobre una fracción del patrimonio de una empresa.
• Cada sub división es una acción de una compañía, y cada acción de una compañía, y cada acción tiene un derecho a un % sobre las ganancias de la compañía.

Las acciones confieren a su titular llamado "accionistas":

• Derecho político; voto en la junta de accionista de una entidad.
• Derecho económico; participar de las ganancias de la empresa, por medio de dividendos o en la revalorización de las acciones.

¿Por qué una empresa emite acciones?
 

• Para una empresa; las acciones es una alternativa de financiamiento.

• Para los accionistas; es una alternativa de inversión en el corto, mediano y largo plazo, según sean las razones que motivan su compra.

Factores que afectan el precio de una acción

Para invertir en una compañía, se deben analizar todos los factores que puedan afectar directa o indirectamente a las acciones de una compañía.

Estos FACTORES puedes ser variados:

• Cambios en el escenario político interno y externo.

• Cambios en el escenario económico interno y externo.

• Modificaciones en la legislación actual.

• Movimientos en los precios de los insumos productivos.

• Crecimiento de la industria.

• Crecimiento económico del país.

• Tasa de riesgo y tasa de referencia de deuda.

• Políticas internas de la compañía.

• Ejecutivos y directores de la empresa.

• Otros.

Algunos efectos relevantes pueden ser:

•  Cambios en el escenario político interno y externo.

La elección de Donal Trump en EEUU, en donde se esperaba que la económica mexicana iba a ser fuertemente impactada por las regulaciones que iba a colocar a todas las empresas que produzcan en México, llevó a varias fluctuaciones en la bolsa.

Otro ejemplo, la contracción económica que vivió EEUU, entre los años 2008-09 producto de la crisis Subprime, en donde el fin de la burbuja inmobiliaria, termino por pegar fuerte en los activos de todo el mundo.

•  Movimientos en los precios de los insumos productivos.

Como puede afectar el alza o baja de combustible para las empresas de transporte terrestre o aerolíneas.

• Ejecutivos y directores de la empresa.

Negligencia o dolo de los ejecutivos de la compañía, pueden afectar sus utilidades o pueden significar multas para estas, como fue el caso de la empresa Volskwagen, cuando se descubrió que modificaban las emisiones de gases de sus autos.

• Políticas internas de la compañía.

A su vez, un desarrollo interno puede afectar en forma positiva al crecimiento de una empresa, dependiendo del éxito que esta tengo, como fue el caso de Pokémon Go por parte de Nintendo.